茂萊光學(xué)深耕精密加工光學(xué)二十余載，借力資本市場(chǎng)再上新臺(tái)階
財(cái)經(jīng)參考網(wǎng)
自上世紀(jì)中期激光技術(shù)誕生以來(lái)，精密光學(xué)逐漸成為支撐21世紀(jì)高科技發(fā)展的核心技術(shù)之一。尤其是自上世紀(jì)90年代末數(shù)字化風(fēng)潮席卷光電應(yīng)用產(chǎn)品后，包括精密光學(xué)細(xì)分領(lǐng)域在內(nèi)的光電行業(yè)迎來(lái)了發(fā)展機(jī)遇，精密光學(xué)應(yīng)用行業(yè)范圍也越來(lái)越廣，各類影像輸出、輸入基本均要使用各式光學(xué)產(chǎn)品，為整個(gè)行業(yè)的長(zhǎng)足發(fā)展奠定基礎(chǔ)。
設(shè)立于1999年的南京茂萊光學(xué)科技股份有限公司（股票簡(jiǎn)稱“茂萊光學(xué)”）抓住了這一歷史機(jī)遇，實(shí)現(xiàn)了高質(zhì)量的發(fā)展并不日登陸資本市場(chǎng)。2月28日，茂萊光學(xué)發(fā)布《首次公開發(fā)行股票并在科創(chuàng)板上市網(wǎng)下初步配售結(jié)果及網(wǎng)上中簽結(jié)果公告》，公告顯示，根據(jù)《發(fā)行公告》，發(fā)行人和保薦機(jī)構(gòu)（主承銷商）于 2023 年 2 月 27 日（T+1日）上午在上海市浦東新區(qū)東方路 778 號(hào)紫金山大酒店四樓會(huì)議室海棠廳進(jìn)行本次發(fā)行網(wǎng)上申購(gòu)搖號(hào)抽簽儀式。搖號(hào)儀式按照公開、公平、公正的原則進(jìn)行，搖號(hào)過(guò)程及結(jié)果已經(jīng)上海市東方公證處公證。網(wǎng)上搖號(hào)中簽結(jié)果如下：
茂萊光學(xué)本次發(fā)行總量為1320.00萬(wàn)股，發(fā)行價(jià)格為69.72元，其中，網(wǎng)上最終發(fā)行量為502.50萬(wàn)股，占本次發(fā)行總量的38.07%，網(wǎng)上發(fā)行最終中簽率為0.04069329%。網(wǎng)上投資者申購(gòu)新股中簽后，應(yīng)及時(shí)繳款，確保資金賬戶在2月28日終有足額的新股認(rèn)購(gòu)資金。若連續(xù)12個(gè)月內(nèi)累計(jì)出現(xiàn)3次中簽后未足額繳款的情形時(shí)，自結(jié)算參與人最近一次申報(bào)其放棄認(rèn)購(gòu)的次日起6個(gè)月內(nèi)不得參與新股、存托憑證、可轉(zhuǎn)換公司債券、可交換公司債券網(wǎng)上申購(gòu)。
資料顯示，茂萊光學(xué)專注于精密光學(xué)產(chǎn)品的研發(fā)、生產(chǎn)和銷售，采用定制化業(yè) 務(wù)模式進(jìn)行差異化競(jìng)爭(zhēng)，主要根據(jù)客戶需求而定制化生產(chǎn)光學(xué)產(chǎn)品，其產(chǎn)品主要覆蓋六大細(xì)分應(yīng)用場(chǎng)景，包括半導(dǎo)體、生命科學(xué)、航空航天、無(wú)人駕駛、生物識(shí)別、AR/VR檢測(cè)。此次上市，對(duì)于茂萊光學(xué)而言意味著全新的發(fā)展機(jī)遇。
研發(fā)投入持續(xù)加大，可提供高性價(jià)比的光學(xué)綜合解決方案
光學(xué)領(lǐng)域的技術(shù)專業(yè)性強(qiáng)、細(xì)分門類多，是現(xiàn)代科技和工業(yè)中對(duì)技術(shù)深度和廣度以及制造工藝的要求都較高的領(lǐng)域之一。
公司在長(zhǎng)期發(fā)展中一直重視研發(fā)能力的提升，能夠與全球領(lǐng)先的高科技企業(yè)及關(guān)鍵技術(shù)領(lǐng)域的科研院所合作并同步參與光學(xué)產(chǎn)品的前期研發(fā)。公司需根據(jù)客戶對(duì)產(chǎn)品性能的要求設(shè)計(jì)并制造出符合相關(guān)精度要求的光學(xué)產(chǎn)品，在功能、尺寸、規(guī)格等方面需要精準(zhǔn)實(shí)現(xiàn)，形成定制化的光學(xué)產(chǎn)品。
在半導(dǎo)體領(lǐng)域，公司產(chǎn)品不僅是推動(dòng)半導(dǎo)體前道晶圓和后道封裝檢測(cè)技術(shù)進(jìn)步的光學(xué)引擎，還是國(guó)產(chǎn)光刻機(jī)的重要光學(xué)部件。
在生命科學(xué)領(lǐng)域，公司為華大智造提供的基因測(cè)序光機(jī)電模組由公司自主研制，在最大限度提升顯微成像寬闊度的同時(shí)，成像效果更為清晰且自動(dòng)對(duì)焦速度快（小于100ms），能快速啟動(dòng)相機(jī)并鎖定分析對(duì)象。
在航空航天領(lǐng)域，公司產(chǎn)品應(yīng)用于高分衛(wèi)星、探月工程、空間站等重大航天項(xiàng)目，其中窄帶多光譜濾光片集成了目前國(guó)內(nèi)最多的譜段數(shù)量，已成功服務(wù)“資 源系列”、“高分系列”、“海洋系列”等衛(wèi)星。
隨著公司產(chǎn)品持續(xù)研發(fā)和技術(shù)不斷更新，公司的研發(fā)費(fèi)用也相應(yīng)增長(zhǎng)。2019 年度、 2020年度、2021年度和2022 年 1-6 月，公司的研發(fā)費(fèi)用分別為 2,413.34萬(wàn)元、2,817.92萬(wàn)元、4,545.06萬(wàn)元和2,511.52萬(wàn)元，占營(yíng)業(yè)收入比重分別為10.88%、 11.44%、13.71%及12.14%。
截至2022年6月30日，公司研發(fā)團(tuán)隊(duì)人數(shù)占比達(dá)20.07%，其中博士6人、碩士29人。公司核心技術(shù)人員均在光學(xué)領(lǐng)域深耕細(xì)作數(shù)十年，具有行業(yè)前瞻性科研實(shí)力。目前，茂萊光學(xué)擁有125 項(xiàng)境內(nèi)外授權(quán)專利，其中包括12項(xiàng)境內(nèi)發(fā)明專利，榮獲了“國(guó)家級(jí)專精特新?小巨人?企業(yè)”、“2021年度省級(jí)專精特新小 巨人企業(yè)”、“2021 年南京市培育獨(dú)角獸企業(yè)”、“江蘇省2020年科技型中小企業(yè)”等榮譽(yù)獎(jiǎng)項(xiàng)。
作為可實(shí)現(xiàn)縱向垂直整合的光學(xué)企業(yè)，茂萊光學(xué)擁有覆蓋光學(xué)設(shè)計(jì)、光學(xué)器件制造、 光學(xué)裝調(diào)、光學(xué)系統(tǒng)集成的全面技術(shù)能力，可為客戶提供和光機(jī)電算一體化的光學(xué)綜合解決方案。
同時(shí)，公司具備與國(guó)際競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手基本相當(dāng)?shù)募夹g(shù)能力，較國(guó)際競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手有一定的成本優(yōu)勢(shì)，在工藝參數(shù)和技術(shù)性能均能滿足客戶 要求的情況下，相較國(guó)際廠商，公司更具性價(jià)比。
收入持續(xù)增長(zhǎng)，未來(lái)發(fā)展前景廣闊
報(bào)告期各期，公司的營(yíng)業(yè)收入分別為22,189.64萬(wàn)元、24,623.57萬(wàn)元、33,146.26萬(wàn)元和20,684.38萬(wàn)元，2019 年-2021年?duì)I業(yè)收入復(fù)合增長(zhǎng)率為 22.22%。2022年1-6月，公司營(yíng)業(yè)收入同比上升40.15%。
同期，公司實(shí)現(xiàn)的凈利潤(rùn)分別為4,367.54萬(wàn)元、4,162.76萬(wàn)元、4,718.64萬(wàn)元和2,609.57萬(wàn)元，穩(wěn)步提升。
2022年，公司盈利情況良好，營(yíng)業(yè)收入及凈利潤(rùn)均同比增長(zhǎng)。2022年1-12 月和2022年7-12月，公司營(yíng)業(yè)收入分別為43,872.54萬(wàn)元和23,188.16萬(wàn)元，同比增長(zhǎng)分別為32.36%和26.11%；2022年1-12月和2022年7-12月，公司凈利潤(rùn)分別為分別為5,879.38萬(wàn)元和3,269.81萬(wàn)元，同比增長(zhǎng)分別為24.60%和 25.17%，增長(zhǎng)較快主要系受益于生命科學(xué)、半導(dǎo)體設(shè)備、AR/VR 檢測(cè)設(shè)備、生物識(shí)別等下游市場(chǎng)需求的提升，收入增長(zhǎng)的主要貢獻(xiàn)來(lái)自既有成熟客戶，同時(shí)近年來(lái)新開拓客戶的采購(gòu)需求增加。
根據(jù)弗若斯特沙利文發(fā)布的《全球及中國(guó)精密光學(xué)市場(chǎng)獨(dú)立行業(yè)研究報(bào)告》，近年來(lái)，受到生命科學(xué)、半導(dǎo)體以及生物識(shí)別等下游應(yīng)用領(lǐng)域需求的驅(qū)動(dòng)，工業(yè)級(jí)精密光學(xué)市場(chǎng)從2019年的110.6億人民幣上升到2021年的135.7億人民幣，年均復(fù)合增長(zhǎng)率達(dá)到10.8%。
作為當(dāng)前科技發(fā)展的前沿陣地，半導(dǎo)體和生命科學(xué)在未來(lái)幾年仍將吸 引大量投入，對(duì)工業(yè)級(jí)精密光學(xué)產(chǎn)品的需求有望擴(kuò)大。此外，在元宇宙、大數(shù)據(jù)、AI 等技術(shù)概念的驅(qū)動(dòng)下，加之人們生活與消費(fèi)理念的持續(xù)升級(jí)，無(wú)人駕駛以及 AR/VR等領(lǐng)域呈現(xiàn)爆發(fā)式發(fā)展的趨勢(shì)，為工業(yè)級(jí)精密光學(xué)產(chǎn)品帶來(lái)廣闊的空間。
預(yù)計(jì)全球工業(yè)級(jí)精密光學(xué)市場(chǎng)規(guī)模將從2022年的159.4億人民幣增長(zhǎng)到 2026年的267.6億人民幣，年均復(fù)合增長(zhǎng)率為13.8%。
茂萊光學(xué)此次募資用于高端精密光學(xué)產(chǎn)品生產(chǎn)項(xiàng)目和研發(fā)項(xiàng)目，將建成達(dá)到行業(yè)先進(jìn)水平和標(biāo)準(zhǔn)的實(shí)驗(yàn)室，進(jìn)行高端精密光學(xué)產(chǎn)品和技術(shù)的研發(fā)，有助于打破國(guó)外技術(shù)壟斷，進(jìn)一步提高光學(xué)加工技術(shù)水平，以助力我國(guó)半導(dǎo)體（包括光刻機(jī)及半導(dǎo)體檢測(cè)裝備）、生命科學(xué)（包括基因測(cè)序及口腔掃描等）、航空航天等高科技應(yīng)用領(lǐng)域國(guó)產(chǎn)化。
